Kripto Para

Wyckoff Yöntemi nedir?

Finans piyasalarını arz ve talep dengesine odaklanarak analiz etmeye çalışan teknik analiz yaklaşımına Wyckoff Yöntemi denir. Biz dizi strateji ve ilkeden oluşan Wyckoff Yöntemi, 1930’lu yıllarda Richard Wyckoff tarafından geliştirilmiştir.

İlk başlardan hisse senetlerine odaklanan yöntem, zamanla tüm finans piyasalarında uygulanır hale gelmiştir. Yöntemin temelinde işlem hacmi ve varlık fiyatları yer almaktadır.

Kompozit Adam

Richard Wyckoff, bir piyasanın tümden temsili olarak Kompozit Adam konseptini ileri sürmüştür. Wyckoff, yatırımcıları piyasayı tek bir adam kontrol ediyormuş gibi ele almalarını tavsiye etmiştir.

Piyasanın kurumsal yatırımcılar ve varlıklı kişiler gibi en büyük oyuncularını temsil eden Kompozit Adam, genellikle bireysel yatırımcıların aksine hareketlerde bulunur. Ne var ki Wyckoff, Kompozit Adam’ın öngörülebilir bir strateji izlediğini ve bireysel yatırımcıların da bunu analiz ederek, piyasanın geri kalanına karşı avantaj sağlayabileceğini düşünüyor.

Kompozit Adam’ın stratejisi, bir fiyat döngüsünü birikim, yükseliş trendi, dağıtım ve düşüş trendi olmak üzere dört aşamaya ayırarak incelenebilir. Kompozit Adam, birikim aşamasında herkesten önce söz konusu varlığı biriktirmeye çalışır. Yükseliş trendinde yeterince varlık biriktirmiş durumda olan Kompozit Adam, satış baskısını atlatarak piyasayı yükseltmeye başlar.

Kompozit Adam, dağıtım aşamasında varlıklarını yavaş yavaş dağıtmaya ve özellikle de piyasaya geç girenlere satmaya başlar. Düşüş trendinde ise varlıklarının çoğunu sattıktan sonra piyasayı düşürmeye çalışır.

Wyckoff’un üç yasası

Arz ve talep yasası

Bu yasa, aslında tüm piyasalarda geçerli olan, en temel kurallardan biridir: Talebin arzdan fazla olması fiyatı yükseltir, az olması ise düşürür. Wyckoff yöntemini izleyen yatırımcılar, arz ve talep arasındaki ilişkiyi analiz etmek için fiyat hareketi ve işlem hacmini kullanır.

Neden ve etki yasası

Bu yasa, arz ve talep arasındaki ilişkinin her zaman bir nedeni olduğu varsayımına dayanır. Örneğin birikim dönemi, fiyatlarda yükseliş görülmesiyle sonuçlanabilir. Bu durumda birikim “neden”, yükseliş trendi ise “etki” olur. Bu yasaya göre etki, her zaman nedenin doğrudan bir sonucu olmuştur.

Çaba ve sonuç yasası

Bu yasaya göre bir varlığın fiyatındaki değişim, işlem hacminin temsil ettiği “çabanın” sonucudur. Yani işlem hacmi ve fiyatın uyumlu olması durumunda, mevcut trend muhtemelen devam edecektir. İkisi arasında uyumsuzluk olması ise trend değişiminin sinyallerini verir.

Wyckoff şemaları

Wyckoff tarafından oluşturulan birikim ve dağıtım şemaları, özellikle kripto para piyasasında oldukça popüler olan iki şemadır. Her bir şemada kendine özgü bazı olaylar ve A’dan E’ye sıralanmış beş aşama görülür.

Birikim şeması

Birikim şemasında ilk destek (PS), satışın pik yapması (SC), otomatik ralli (AR), ikinci test (ST), son destek noktası (LPS) ve güç belirtileri (SOS) olayları görülür.

Wyckoff’un birikim şeması. Kaynak: Stock Charts

A aşamasında satış baskısı azalır, düşüş trendi yavaşlamaya başlar ve işlem hacminde artış görülür. Panik satışlarının görüldüğü SC noktasından sonra ise alıcılar devreye girer ve AR başlar. Daha sonra yaşanan ikinci test ile fiyat, genelde SC bölgesine kadar geriler.

Birden fazla ikinci testin görülebildiği B aşamasında piyasa, hem direnç hem de destek seviyelerini sık sık test eder. Piyasada en çok birikimin görüldüğü aşamadır.

C aşaması, net bir yükseliş trendi başlamadan önce son satışların yapıldığı ve daha yüksek dip fiyatların görüldüğü aşamadır. D aşamasında ise hem işlem hem de dalgalanmada artış görülür ve LPS noktasından sonra dirençler genellikle kırılır. Önceki direnç seviyeleri, desteğe dönüştürülmeye başlanır.

E aşamasında fiyatın kırılma yaşadığı ve yükseliş trendinin başladığı net bir şekilde görülür.

Dağıtım şeması

Dağıtım şemasında ilk arz (PSY), alımın pik yapması (BC), otomatik tepki (AR), ikinci test (ST), güçsüzlük belirtileri (SOW), son arz noktası (LPSY) ve dağıtımdan sonraki yükseliş (UTAD) olayları görülür.

Wyckoff’un dağıtım şeması. Kaynak: Stock Charts

A aşamasında yükseliş trendinin yavaşlamaya başladığı görülür. Kompozit Adam, varlıklarını piyasaya geç giren ve çoğunlukla deneyimsiz olan alıcılara satmaya başlar. İkinci test (ST) noktasında varlığın fiyatı, genelde BC noktasına yükselir ve daha düşük pik fiyat oluşturur.

B aşamasında Kompozit Adam, varlıklarını sürekli olarak satmaya devam eder ve düşüş trendinin başlaması için neden oluşturur. C aşamasında konsolidasyon döneminin ardından son yükseliş görülür.

D aşamasındaki LPSY noktaları, giderek daha düşük pik fiyatlar oluşturur ve destek seviyelerinin kırılmasıyla birlikte güçsüzlük belirtileri (SOW) görülmeye başlanır. E aşamasında ise düşüş trendinin başladığı net bir şekilde görülür.

Wyckoff’un piyasaya beş adımlı yaklaşımı

Wyckoff, kendi ilke ve tekniklerine dayanan, piyasaya beş adımlı bir yaklaşım da geliştirmiştir.

  • Adım 1: Piyasaya girilip girilmemesine, eğer girilecekse de hangi tür pozisyon alınması gerektiğine karar verilen bu adımda, yatırımcı mevcut trendin ne olduğunu, sürüp sürmeyeceğini ve arz ve talep arasındaki ilişkiyi incelemelidir.
  • Adım 2: Yatırımcı, bu aşamada yatırım yapacağı varlığın gücünü tespit etmelidir. Yükseliş trendinde piyasadan daha güçlü, düşüş trendinde ise daha zayıf varlıklar seçilmelidir.
  • Adım 3: Yatırımcı, bu adımda söz konusu varlığa yatırım yapmak için yeterli “neden” olup olmadığına bakmalıdır. Örneğin uzun pozisyon alacaklar için, birikim döneminde olan varlıklar güçlü bir neden sunar.
  • Adım 4: Yatırımcı bu aşamada, varlığın önemli bir fiyat hareketi gösterme olasılığını tespit etmelidir.
  • Adım 5: Son adım, piyasaya giriş zamanını ayarlamakla ilgilidir. Genel trende göre hareket eden yatırımcı, piyasanın gücünü arkasına alıp, başarı şansını artıracaktır.

Bunlar da ilginizi çekebilir:

Hatırlatma: Hiçbir teknik gösterge veya yöntem, tek başına fiyat tahmini yapmak için yeterli değildir. Wyckoff Yöntemi de diğer piyasa verileriyle birlikte kullanıldığında anlam ifade eder.

SORUMLULUK REDDİ: Burada yer alan ifadeler yatırım tavsiyesi değildir. Piyasaları iyice araştırmadan, farklı çevrelerden yorum almadan kesinlikle işlem yapmayın. Güvendiğiniz yatırımcıların yorumlarını okuyun, fikirlerine danışın. Her yatırım işleminin risk içerdiğini unutmayın. Herhangi bir işlem yaparken kendi kararınızı kendiniz verin. Cointelegraph, yatırım ürün ya da hizmetlerinden doğan veya doğduğu iddia edilen hiçbir zarar veya kayıptan dolaylı ya da doğrudan sorumlu kabul edilemez.


Source link

İlgili İçerikler

Başa dön tuşu
%d blogcu bunu beğendi: